在證券投資領域中，典型的私募基金是對沖基金，著名的有量子基金、老虎基金等。www.emoneybtc.com談到私募證券投資基金，大家第一聯想到的就是高預期年化預期收益，然而高預期年化預期收益很大程度上來源於私募證券投資基金的優勢。

　　首先是靈活，公募基金對同種股票有著10%的投資比例限制，然而私募證券投資基金不受限制，一旦私募證券投資基金發現了一個價值被低估的股票，他們可以盡可能多的去買這只股票，這就促使了私募證券投資基金花更多的精力去做企業調研，有時甚至去上市公司以高價買業績和送配等消息;私募基金還可以做公募基金禁止操作的做衍生品和一些跨市場的套利。

　　其次是良好的激勵機制，因為私募證券投資基金的利潤來源主要是業績預期年化預期收益的分配，而不是管理費，給客戶創造盈利越多，他們的收入越多，這也促使了基金管理者會想方設法地提高基金的預期年化預期收益率。

　　其三，私募證券投資基金在投資決策上也更占優勢。比如，公募基金的研究部門發現一只有投資價值股票後，往往需要提交報告，開會討論，風險控制部門審核再到投資總監做出決定要經過一系列流程，時間耗費很長，等做出了決定，投資時機也往往錯過了。而私募基金則不用顧慮這些，發現了好的品種，他們能夠更快地做出反應。

　　其四，私募做的是絕對預期年化預期收益，而公募基金還要考慮每季度、半年以及年終的排名，對基金經理也會產生很大的壓力，這些都會影響長期的穩健投資。

　　其五，私募證券投資基金比起公募百億的巨無霸來說資金規模較小，這樣更有利於資金的進出，建倉成本要低很多。

　　但私募基金也不是百利無一害的，它同時也存在著諸多隱患：一是私募基金本身不具有合法地位;二是三方主體不合格，一旦發生爭議，合同不受法律保護，當事人權利也不受法律應有的保護。比如其協議獲取的利益當受到惡意侵占時也無法得到法律的只持。三是資金成本高，一些運行規模較小的基金經理，除了靠朋友間的口碑相傳，為了吸引資金，有時他們需要承諾保本甚至更高的投資回報，這使得他們常采取一些並不規范的操作手法，進行著高風險的“玩火”游戲。給市場和自己都帶來了更大的風險。

　　由於市場中充斥者形形色色良莠不齊的私募基金，其中不乏騙子公司，所以投資者在受到高利潤誘惑的同時，也要好好把關合作方式並考慮考慮自己的風險承受能力，切勿頭腦發熱、盲目輕信，從而受到不必要的損失。