丹尼士除了依賴自己的判斷入市買賣之外，亦設計了一套電腦程式買賣系統，由於投機買賣經驗豐富，丹尼士的買賣系統根據實際需要厘定，再擺設止損盤方面，加入了眾地莫企的原則。www.emoneybtc.com因此再多年的投機買賣當中，該系統亦占有重要地位。

　　問：假如閣下的入市靈感，與自動買賣系統的意見背道而馳，請問如何取捨？

　　答：按兵不動直到兩者互相協調，方考慮入市買賣。

　　問：自動買賣系統主要是跟隨大市趨勢運作？

　　答：是。

　　問：換一句話說，當出現轉角市的時候，永遠不會站到正確的一方買賣，但以閣下身經百戰的經驗，極有可能已經感覺到了市勢快要逆轉。再這種情況下，假設自動系統建議沽空，閣下是否願意改為買入？

　　答：我不會，我會選擇暫時離場，不買不賣。

　　問：閣下寧願等待市勢證實已經轉變，才入市買賣？

　　答：通常情況下是，我會跟隨市勢的主流趨勢買賣，但在自動買賣系統未曾發出平倉信號之前，我已經根據自己的直覺先行平倉。

　　問：逆市買賣的經驗，可否簡略談一二？

　　答：基本上，是投機買賣的大忌，希望各位切莫以身試法。

　　問：閣下曾經嘗試過？成績如何？

　　答：當然有，但效果往往不大理想，其中最值得記載的戰役是在1974年於六十美仙的價位拋空期糖。丹尼士在七四年拋空期糖，入市價位六十美仙最高升至六十六美仙，七個月後下跌到十二美仙以下，以美金一千一百二十元計算，丹尼士買賣張數以千張為單位衡量，自然極為驚人，實際上，此類逆市買賣經驗並不愉快。

　　問：類似逆市拋空期糖的戰役，可曾帶來巨大的利潤？

　　答：我可以舉出十個類似的故事，但總計來說，可能虧損。

　　問：七四年拋空期糖是罕有的例子，期糖爆炸性的上升在六十美仙沽空，我相信擁有無比的勇氣。

　　答：誰說不然。

　　問：期糖的另一個突出的市況是，跌至成本價以下，閣下可曾再次逆市買賣?

　　答：有，在期糖的熊市期間，我曾經在六美仙的價位上嘗試買入，該次經驗，慘不堪言，在六十美仙拋空期糖的利潤，遠低於在六美仙買入期糖帶來得損失，兩者綜合計算，出現大赤字。

　　問：在該價位買入，下跌幅度是否已經受到限制，為何不抗戰到底？

　　答：在期貨行業之內，可以沒有底線，真正最低的價位為零，因此期糖可以跌到兩個仙，或者一個仙，沒有人可以長期於市勢對抗。

　　問：因此，閣下亦不得不放棄投降？

　　答：要在投機市場爭一日長短，仍以順勢買賣為上。

　　當時丹尼士買入價位是每磅六美仙，但仍然不能堅持到底，負偶頑抗，其中問題出在期貨合約的益價，在期貨合約的熊市階段，遠期合約的價位必定高與進期合約，因此當轉購入七月份合約時，可能要付出一美仙多的溢價，即以四美仙沽出三月份合約，而以五美仙購入七月份到期合約，七月份到期之前，類似形勢再次出現，換言之，逆市買入期糖合約，每次轉期均要付出額外的溢價，令損失增加，形成財息兼失的局面，丹尼士對上述困境輕描淡寫的說：你被迫在三美仙沽出舊合約，然後以五美仙購入遠期合約，其後，糖價又在跌至三美仙。似乎甚為滑稽，但身受其害者經驗慘不堪言，最後只有放棄投降。期糖另一特性是，當市勢轉入平衡市的階段時，溢價形勢會來一個一百八十度大轉彎，變成近期合約高於遠期合約。

　　問：閣下在六美仙的低價購入期糖遭遇滑鐵盧，在期貨市場內可有其他類似的例子？

　　答：俯首即是。

　　問：願聞其詳。

　　答：1972年之前，大豆期貨上落幅度狹窄，每次上升五十美仙之後必定回吐，事實上，大豆升或跌五十美仙投機者都可以放心反其道而行之。

　　問：當時大豆最高價表現如何？

　　答：大豆低於四美圓一蒲式耳。

　　問：1973年大豆市價表現如何？

　　答：大豆突然沖破四美圓大關，大部分市場人士均認為機不可失，由於大豆在四美元的高價，相等於期糖跌至六美仙的價位處境相同，盲目相信歷史的人，誤以為大豆升幅有限，齊齊沽空。

　　問：後果如何？

　　答：大豆升勢一如升空火箭，價位瀑升三倍，再短短四五個月的時間內攀升上十二點九七的高峰。

　　問：沽空者豈非傾家蕩產？

　　答：假如逆市買賣，再欠缺嚴密的資金管理制度下隨時可能因此一次意外致命。

　　問：要時時警惕？

　　答：對，不可能發生的事，也要步步為營，最安全的時候，也是最危險的關頭。

　　問：可有其他的意義？

　　答：在投機市場打滾二十多年，我領悟到任何不可能發生的事情，或成為事實的機率極低的市勢，隨時都有可能出現，因此，必須時刻提高警惕。