您现在的位置: 比特财富网 >> 财经 >  >> 外匯
揭秘投資大師斯蒂夫·科恩的成功之路
歡迎訪問 外 匯 邦 WWW.WaiHuiBang.com

斯蒂夫·科恩是大腕。www.emoneybtc.com但他的名字從來沒人聽說過,既不是巨企CEO,也不是政府高官,他是華爾街最頂級的操盤手。在對其進行數月的深入調查後,曾在美國一期《商業周刊》中推出過對這位隱身幕後的億萬富翁的報道。

美國康涅狄格州有一個縣,是這個世界最富的國家最富的州裡最富的一個縣。一些超級對沖基金蟄居此地,操縱著影響華爾街的核心業務。科恩創立的SAC基金就是一個典型例子:一天交易量2千萬股,每年光付掉的傭金就高達1.5億美元,是華爾街10大客戶之一。當然,也就妨礙了同行賺錢,所以他在業界結下的梁子不少。不過,即使是死對頭們談起科恩也是一副由恨生愛的口吻:“他永遠都是第一個搶到消息,比如一只股票信用評級是升級或降級之類。”那麼,科恩到底是怎麼成功的呢?

一、成長:十多歲就會看股市行情

47歲的斯蒂夫·科恩,全家住在美國康涅狄格州西南部一座14.5平方英畝的莊園裡,泡泡游泳池、網球場、籃球場之類當然應有盡有,不過他並不在乎這些。

科恩工作得閒的時候,最習慣做的一件事就是研究證交所現場操盤錄像,反正每天變幻無窮,看也看不完。這是他自十來歲看會股票行情以後,養成的習慣。

出生在中產階級家庭的科恩很小就開始培養投機之道,在制衣企業工作的父親,每天晚上會帶一份《紐約郵報》,他讀體育記分欄,接著又愛上金融版,因為數字更多,變化無窮。才十多歲,科恩已經會到當地的經紀人事務所看股票行情。

在賓夕法尼亞大學沃頓學院讀經濟學學士學位的時候,他對班級之間盛行的股票交易十分狂熱。所以,1978年大學一畢業,他直接就去了華爾街,在一家公司的套匯部門裡當初級交易員,很快就能給公司日進斗金,每天純利潤達到10萬美元。

那家公司老板至今都為他的本事傾倒不已:“他很快就學會如何在大公司裡做團體交易,而且操縱得比誰都好。”1984年開始,他在公司裡組織了自己的交易團隊,到1992年,創建了SAC基金。  

二、賺錢:在業界堪稱“不擇手段”

比起著名的金融大鳄喬治·索羅斯,科恩操盤40億美元基金的數字不算大,但他每天的交易數量非常大。在他的金融帝國中心,共有40個中層交易商,每人掌管1-15個交易員和分析師,他們手裡又各管一攤。科恩自己的投資能量還遠遠超過公司7類基金的涉及范圍。

每天早晨8點,科恩會被他那輛銀灰色的B MW745轎車准時送到辦公室,坐在由無數顯示屏包圍的會議桌旁。這張桌子,有個別名叫“中央司令部”,接下來的一天,這裡將為他賺進百萬美元。

2002年,整個市場下跌了22%,SAC卻增長了11%。在SAC工作的人大概是世界上最辛苦的200名員工,“沒業績,毋寧死”,他們年薪通常200萬美元以上,但關鍵要看各人表現,而不是SAC整體贏利情況。所以外界同行評論SAC上下一心,做業務的時候堪稱“不擇手段”。

據說,SAC會推斷其他投資基金可能采取的動作,然後進行打壓,或者不惜偽造進行某項交易的跡象,騙取別家跟進,自己卻及早抽身,或者使分析師對某些股票升降級,引起市場波動。但SAC這些以前看來不算無盡違規的操作,在今後證券市場加強監管的形勢下,也可能出軌。   

三、生活:呆頭呆腦不懂花花世界

從外表看,科恩一點都不像證券市場裡叱咤風雲的人物。一個47歲的億萬富翁,禿頭,身材不高不矮,好像總在想著什麼,表情不太自信,看起來倒有些笨拙不堪。工作的時候,他倒似乎在娛樂。

一名跟了科恩10多年的同事,早就習慣了他那副一成不變的模樣:“就算手裡正在做一個幾百萬美元的交易,樣子都像是叫一客三明治而已。”據科恩的多年好友描述,雖然科恩身價億萬,但他並不是為利益所驅動的人:“他就是喜歡做這行,錢不過像記分板而已。”

科恩對生活並不像工作那樣狂熱。他第一次婚姻結束後,通過婚介服務找到了現在的妻子亞歷山德拉,如今全家7個孩子。

妻子的密友開玩笑說,這個小巧玲珑的黑發女郎從小就宣稱長大後要嫁個百萬富翁,大概連她都沒想到到手的竟是億萬富翁。要不是嬌妻也哄得科恩一起領略了環球購物、藝術旅游等各種新鮮花樣,他大概從來也不知道花花世界是什麼樣。

5年前,科恩一家還花了1500萬美元購進這座建於1930年的莊園,又花了差不多的錢把舊宅翻新。科恩的最神秘之處是,在莊園裡裝了一套龐大的警報系統,只要有人踏入或踏出其中一個房間都會鈴聲大作。  

四、行蹤:同事們都覺得他無比神秘

眾所周知,即使擁有最清白聲譽的對沖基金也行跡詭秘。不許采訪、不許拍照、不許對合伙人之外的任何人透露內部信息。有些措施是為了保護交易,有些則是為了隱瞞其利潤。科恩更是如此,他行動十分低調,拒絕了無數次采訪要求,連同事們都覺得他十分神秘。

因此,《商業周刊》在深入調查科恩的過程中,沒有得到任何負面記錄。甚至調查SAC幾十名員工對老板科恩的印象時,所有人都簽訂了保密協議。但可以看出的是他們對老板都又敬又畏。

有人形容他“面對鏡頭十分害羞,公開場合能不去就不去”,有人說他“有超常的直覺和離奇的本領,面對大量信息,他能飛速注意到最該被注意的東西。”也有人透露SAC使用了某種手腕,從而在獲取信息的競爭中保持領先。有知情人士說,SAC以此要求各家投資銀行提供最好的信息,華爾街人稱“第一呼叫”。  

五、命運:善始不一定能善終

大基金的管理者雖然可以一時登頂,卻往往不能善終,並可能以爆裂為最終命運。對沖基金投資者不比投資於其它共同基金的人,他們要付出巨額費用,一旦基金開始虧損,立刻就會抽走投資。這就要求基金賣掉一些基金單位,但若虧本出售,就會導致情形惡化,引發雪崩。

每天管理幾十億美元更是折磨。但更痛苦的是,對沖基金經理人還必須經常玩短線。一名頗有聲譽的對沖基金經理說,“現在這市道,玩短線實在太折磨人了,因為對沖基金越來越多,大家都在玩。”

對沖基金:多數玩家聞所未聞

意指“風險對沖過的基金”,現已成為一種新型投資模式的代名詞,即利用金融衍生產品的槓桿效用,承擔高風險、追求高收益的投資模式。最著名的有索羅斯的“量子基金”。

在過去3年美國經濟衰弱的歲月裡,一些操作對沖基金的短線玩家從下跌趨勢中大發橫財。對沖基金本來就是設計在牛市和熊市中都要盈利的。一些最好的對沖基金在1990年代的牛市中狂賺,又在接下來的熊市中同樣獲利,似乎成了華爾街最後的盛宴。雖然這樣,那些主要玩家卻可能是人們幾乎聞所未聞的人。他們為那些鮮為人知的公司工作,在絕密情況下運作數十億計的美元。

歡迎訪問 外 匯 邦 WWW.WaiHuiBang.com
比特幣交易平台 ↓   交易APP下載
  • 區塊鏈在金融行業應用會面臨那些問題?

    據了解,區塊鏈技術在商業銀行的應用大部分仍在構想和測試之中,距離在生活、生產中的運用還有很長的路,而要獲得監管部門和市場的認可也面臨不少困

  • 區塊鏈創業者口述:如果不發幣,區塊鏈的真正價值在哪裡?

    引言從2018年伊始,借著A股市場的東風,區塊鏈便成為炙手可熱的話題。然而面對近期持續跌停的概念股,給不少准備進軍區塊鏈市場的追隨者們一盆

  • 加密經濟學案例分享

    據了解,目前至少有三種不同的系統設計可以稱為加密經濟學。1).共識協議在不依賴於可信機構的情況下,區塊鏈能夠達成可靠共識,這是加密經濟學設

  • 如何投資區塊鏈?

    大多數區塊鏈都處於起步階段,而主要都是在海外,國內好的區塊鏈項目非常非常少,所以不建議任何非專業人士投資區塊鏈項目。如果對區塊鏈技術很有興

  • 區塊鏈技術應用下一個風口在哪?

    被譽為繼蒸汽機、電力、互聯網之後具有顛覆性創新的技術,區塊鏈如何避免重蹈互聯網技術興起之初產生巨大泡沫的覆轍,盡管有人稱2018年是區塊鏈

  • 買股票時必須遵守的幾個原則

    在我講何時買股票之前,我要提醒讀者,就我這麼多年的炒股經驗,選買點的最最重要點是選擇止損點。即在你進場之前,你必須很清楚若股票的運動和你的預

  • 個人征信報告網上查詢要收費嗎?

      據了解,個人征信報告查詢方式有兩種供大家選擇:1、登錄個人信用信息服務平台查詢;2、到當地央行相關部門打印報告。 >&g

  • 莊家主力建倉的環境及手法1

    主力的建倉操作是運作一個股票的前期基礎,需要建立在一個相對穩定的政策環境中,但同時又要建立在整體市場已經過大幅度的下跌,投資者仍處於恐慌或

  • 招行百夫長白金卡2019權益有哪些?

    最佳答案: 招行百夫長白金卡2019權益如下:1、免費尊享Priority Pass機場貴賓廳,全年

  • 華夏銀行周六上班嗎?

    華夏銀行周末實行輪班制,部分網點周六上班,部分網點周天上班,投資者可以打電話咨詢華夏銀行客服那些網點周六

  風險提示:比特財富網的各種信息資料僅供參考,不構成任何投資建議,不對任何交易提供任何擔保,亦不構成任何邀約,不作為任何法律文件,投資人據此進行投資交易而產生的後果請自行承擔,本網站不承擔任何責任,理財有風險,投資需謹慎。
比特財富網 版權所有 © www.emoneybtc.com